Kaum eine Struktur hat sich in den vergangenen Jahren so verbreitet wie die US-amerikanische Limited Liability Company. Sie wird als einfache Form dargestellt, um Investitionen oder Tätigkeiten von Spanien aus zu bündeln, und ihre Attraktivität stützt sich meist auf eine unvollständige Lektüre der Verwaltungsauffassung. Die verbindliche Auskunft V0848-26 der spanischen Generaldirektion für Steuern vom 21. April 2026 erlaubt es, genau abzugrenzen, was entschieden wurde und vor allem, was nicht.

Der vorgetragene Sachverhalt

Eine in Spanien ansässige natürliche Person gründet 2025 in den Vereinigten Staaten eine LLC, deren alleiniger Gesellschafter sie ist und die dem langfristigen Halten bestimmter Vermögenswerte dienen soll. Die Gesellschaft hat keine Arbeitnehmer und übt keine wirtschaftliche Tätigkeit aus. Später bringt der Anfragende einen Teil seines privaten Wertpapierdepots in die Gesellschaft ein.

Zwei Fragen werden gestellt: die Behandlung der LLC nach spanischem Recht und das Bestehen von Meldepflichten für im Ausland belegene Vermögenswerte und Rechte.

Die Prämissen, von denen die Verwaltung ausgeht

Dies ist der Punkt, der beim Zitieren der Auskunft am häufigsten übergangen wird. Die Generaldirektion für Steuern prüft die Rechtsnatur der Gesellschaft nicht: Sie unterstellt zwei vom Anfragenden selbst mitgeteilte Prämissen.

Erstens, dass die LLC gesellschaftsrechtlich über eigene Rechtspersönlichkeit verfügt, eine Annahme, die an die Einordnung in früheren Auskunftsfällen wie V0341-20 und V2447-23 anknüpft. Zweitens, dass sie für Zwecke der US-Bundessteuern eine disregarded entity ist, sodass ihre Erträge und Aufwendungen unmittelbar dem Gesellschafter zugerechnet werden.

Auf dieser Grundlage und nur auf dieser wird die Antwort aufgebaut.

Die Meldepflicht und ihre Bewertung

Der ansässige Gesellschafter wird Inhaber von Wertpapieren, die eine Beteiligung am Kapital einer ausländischen juristischen Person verkörpern. Damit liegen die persönlichen und sachlichen Voraussetzungen des Artikels 42 ter der Allgemeinen Verordnung über die Verwaltungs- und Prüfungsverfahren vor, der die Informationserklärung Formular 720 regelt, es sei denn, es greift einer der Befreiungstatbestände des Absatzes 4, darunter die Gesamtgrenze von 50.000 Euro.

Die Bewertung der Beteiligung richtet sich über den Verweis in Absatz 6 des Artikels 42 ter nach den Vorschriften der Vermögensteuer. Artikel 16 Absatz Eins des Gesetzes 19/1991 legt den Buchwert aus der letzten festgestellten Bilanz zugrunde, sofern diese mit uneingeschränktem Bestätigungsvermerk geprüft wurde. Andernfalls, und dies ist bei Gesellschaften dieses Profils der Regelfall, gilt der höchste von drei Werten: Nennwert, Buchwert aus der letzten festgestellten Bilanz und der Betrag, der sich aus der Kapitalisierung des Durchschnittsgewinns der drei vor dem Steuerentstehungszeitpunkt abgeschlossenen Geschäftsjahre zu 20 Prozent ergibt.

Wird der Wert in einer anderen Währung als dem Euro ausgedrückt, ist der von der Europäischen Zentralbank zum 31. Dezember des Meldejahres festgestellte Umrechnungskurs anzuwenden.

Was die Auskunft nicht behandelt

Die Antwort beschränkt sich auf eine formelle Pflicht. Sie äußert sich weder zur steuerlichen Ansässigkeit der Gesellschaft noch zur Zurechnung ihrer Einkünfte noch zur Behandlung der Erträge, die sie erwirtschaften mag. Sie als Bestätigung der Struktur zu lesen, schreibt ihr eine Reichweite zu, die sie nicht hat.

Zwei Fragen bleiben offen, und gerade sie bestimmen das Ergebnis einer Betriebsprüfung.

Die erste ist die Ansässigkeit der Gesellschaft selbst. Nach Artikel 8.1 des spanischen Körperschaftsteuergesetzes gelten Gesellschaften, deren Ort der tatsächlichen Geschäftsleitung in Spanien liegt, unabhängig vom Gründungsort als dort ansässig. Eine Gesellschaft, die faktisch aus Spanien geleitet wird und deren Entscheidungen hier getroffen werden, kann in Spanien ansässig sein und mit ihrem Welteinkommen der Besteuerung unterliegen, mit allen damit verbundenen formellen und materiellen Pflichten.

Die zweite ist die Hinzurechnungsbesteuerung. Artikel 91 des spanischen Einkommensteuergesetzes verpflichtet den ansässigen Steuerpflichtigen, bestimmte Einkünfte der nicht ansässigen Gesellschaft seiner Bemessungsgrundlage hinzuzurechnen, wenn die Beherrschungsvoraussetzung (Beteiligung von mindestens 50 Prozent allein oder zusammen mit nahestehenden Personen) und die Voraussetzung der niedrigen Besteuerung, gemessen an der in Spanien angefallenen Steuer, erfüllt sind. Verfügt die Gesellschaft nicht über eine Organisation aus sachlichen und personellen Mitteln zur Durchführung ihrer Geschäfte, erstreckt sich die Hinzurechnung auf die gesamten Einkünfte, unabhängig davon, ob eine Dividende ausgeschüttet wird.

Eine Gesellschaft ohne Büro, ohne Arbeitnehmer und ohne eigene tatsächliche Entscheidungsbefugnis erfüllt diese Voraussetzungen mit bemerkenswerter Leichtigkeit.

Praktische Folgen

Daraus ergeben sich drei Konsequenzen, die vor der Gründung einer solchen Gesellschaft zu bewerten sind.

Die Struktur verringert die formellen Pflichten nicht, sie erhöht sie. Zum Formular 720 treten gegebenenfalls die Pflichten aus einer möglichen Hinzurechnung von Einkünften hinzu, unbeschadet des nach dem Urteil des Gerichtshofs der Europäischen Union vom 27. Januar 2022, Rechtssache C-788/19, geltenden Sanktionsregimes.

Das Fehlen einer geprüften Bilanz verlagert die Bewertung auf einen verschärften Maßstab und eröffnet damit ein zusätzliches Prüffeld hinsichtlich des erklärten Betrags.

Und die Ansässigkeit, sowohl der Person als auch der Gesellschaft, wird durch Tatsachen belegt. In einer Prüfung wird nicht die Gründungsurkunde untersucht, sondern wo die Entscheidungen getroffen werden, wo der Lebensmittelpunkt liegt und über welche Mittel die Gesellschaft tatsächlich verfügt.

Zusammengefasst: Die Auskunft bestätigt die Pflicht, die Beteiligung im Formular 720 zu erklären, und legt die Bewertungsregeln fest. Sie äußert sich jedoch weder zur steuerlichen Ansässigkeit der LLC noch zur Hinzurechnungsbesteuerung nach Artikel 91 des Einkommensteuergesetzes. Beide Fragen werden durch Tatsachen belegt, nicht durch die Antwort auf eine Auskunft, die sie nicht behandelt.

Fazit

Die LLC ist weder eine unzulässige noch eine unbrauchbare Struktur. Sie kann sinnvoll sein, wenn tatsächliche Tätigkeit, Substanz und ein erkennbarer wirtschaftlicher Grund in den Vereinigten Staaten vorliegen. Was der Prüfung nicht standhält, ist ihre Verwendung als Hülle für das passive Halten von Vermögenswerten, die von Spanien aus verwaltet werden.

Vor der Gründung sollten drei Punkte geprüft werden: wo der Ort der tatsächlichen Geschäftsleitung wirklich liegen wird, ob die Voraussetzungen der Hinzurechnungsbesteuerung erfüllt sind und welche Meldepflichten übernommen werden. Keine an Dritte gerichtete verbindliche Auskunft schützt vor eigenen Tatsachen. Dieselbe Sorgfalt gilt im Übrigen für jede vermögensrechtliche Entscheidung mit internationalem Bezug, etwa den Immobilienkauf in Spanien als Nichtansässiger.

Lex·on berät Privatpersonen und internationale Investoren in Fragen der steuerlichen Ansässigkeit, ausländischer Gesellschaftsstrukturen und Meldepflichten von Palma de Mallorca und Manacor aus. Wenn Sie einen solchen Schritt erwägen, prüfen wir gerne seine Tragfähigkeit, bevor daraus ein Risiko wird.

Quelle: Verbindliche Auskunft V0848-26 vom 21. April 2026, spanische Generaldirektion für Steuern.
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